1、益佰制药（600594）

东海证券报告显示，公司是管理层控股的高科技小盘医药股，自成立以来，除在2006年经历了历史性的经营低谷外，其他时间均保持了持续快速增长的态势。从2007年开始，公司业绩再次获得大幅度提升，各项经营进入了新的拐点。

公司横跨OTC和处方药两大系统，拥有覆盖全国800多个县市的营销网络和3个年销售额过两亿元的品种，在抗肿瘤、心血管及镇咳领域具有明显的竞争优势，强大的营销能力已成为公司的核心竞争力，支撑着公司的生存和发展。

我们看到，销售渠道的下沉和持续不断的营销改革确保了公司将在较长时间内保持其在营销方面的核心竞争力。

预计公司2008、2009年每股收益分别为0.45元、0.62元，给予买入评级。

2. 外高桥（600648）

国泰君安报告显示，公司此次注入方案相比2月预案，评估作价低30%；项目储备和出租物业面积增加；定向增发股价16.87元维持不变；增发股份从不超过4.2亿股缩减为2.657亿股，完成注入后总股本10.11亿股。

完成注入后公司将在房地产主业上拥有明显的资源优势，表现为：项目储备和出租物业规模庞大，地价成本低，产品类型丰富，地理位置优越，绝大部分为熟地，没有拆迁对成本和进度的负面影响。

目前开发区类和出租类公司08年动态PE为30倍，09年为22倍，09年22倍合理PE得到目标价11.6元。

预计公司2008、2009年每股收益分别为0.37元、 0.58元，给予推荐评级。

3. 华侨城A（000069）

申银万国报告显示：公司的发行方式、预案出台的时间点等基本符合我们预期，但融资规模比预想的要少些。我们预计，增发相关的主要事宜有望于2008年底之前基本完成。

拟注入资产的2008年财务数据都将全部合并，而控股股东承诺参与增发体现出其对上市公司的信心和支持。此次资产注入完成后将进一步强化独特的经营模式，显著提升核心竞争力。

我们预计，此次增发规模约为5.93-6.92亿股。据此假设，考虑上述资产注入和全面摊薄，资产注入将大幅提升上市公司业绩和价值。

预计公司2008、2009年每股收益分别为0.64元、0.96元，给予买入评级。

4.：鑫茂科技(000836)

海通证券报告显示，鑫茂科技有经营发展的持续性和竞争优势。此次调研与公司管理层交流公司现有三大主业的经营状况、订单和成本结构变化，以及公司未来3－5年的发展战略。

我们看到，公司以小搏大，土地资源储备丰富。其中，绿色能源基地项目2008年就可以形成销售，此次公司募集资金引进集团公司待销售或出租的工业地产46.67万平米，这三处项目都已封顶完工。

而观察未来几年公司的土地储备，如果假设公司未来几年每年可开发1500亩，则土地储备至少可以满足公司未来5年的工业地产发展需要。

预计公司2008、2009年每股收益分别为0.54元、0.93元，给予买入评级。

5. 浙江医药（600216）

安信证券报告显示，近一年来因为维生素原料药大幅度提价，意大利制药公司圣菲迈的网站信息未显示公司有生产合成维生素E、H的能力。初步判断公司仅是购买维生素原料再做进一步的加工。

我们看到，圣菲迈属于浙江医药新和成的下游客户，但因为维生素原料大幅度提价，公司有往上游延伸的战略规划也是有可能的，但不代表公司就有能力、在短期内掌握成熟的合成工艺规模化生产。

综上所述，我们认为该公司对维生素E、H市场的竞争格局短期内并不构成实质影响。

预计公司2008、2009年每股收益分别为1.82元、1.98元，给予买入评级。

6. 晶源电子（002049）

信达证券报告显示，晶源电子是我国压电石英晶体元器件行业的龙头企业，目前具有年产近4亿件，15个品种系列的各类石英晶体元器件的生产能力。公司主要产品分为传统DIP产品，片式SMD产品和精密器件产品。

根据中国压电行业协会制定的“十一五”规划，到2010年我国的石英晶体元器件产量达60亿只，片式化率为30%左右，销售收入100亿元，小型化和片式化石英晶体元器件的市场需求日益增长。

而且，公司是国内唯一一家全面掌握3225以上SMD产品工艺技术的生产厂家，在SMD产品领域已经具备了丰富和成熟的技术积累。

预计公司2008、2009年每股收益分别为0.38元、0.45元，给予持有评级。